Qué dijo la dirección de Avidbank Holdings, Inc. en la llamada del Q1 2026

Un trimestre sólido impulsado por margen y menor mora

Avidbank Holdings cerró el primer trimestre de 2026 con un ingreso neto de 9 millones de dólares, equivalente a 0,84 dólares por acción diluida, frente a los 6,9 millones del trimestre anterior. El retorno sobre activos mejoró a 1,46% y el retorno sobre patrimonio promedio subió a 12,7%. El margen neto de interés alcanzó 4,38%, un avance de 25 puntos básicos respecto al cuarto trimestre, apoyado por una caída de 20 puntos básicos en el costo de depósitos remunerados y un dividendo especial del FHLB que aportó cerca de 4 puntos básicos adicionales. La cartera de préstamos creció 24 millones de dólares en el trimestre, liderada por créditos inmobiliarios comerciales no ocupados por el propietario, mientras que el saldo de C&I cayó 9 millones por amortizaciones anticipadas. Los préstamos improductivos se redujeron 16,3 millones, reflejando el pago de un crédito de construcción y el castigo de dos créditos C&I. La ratio de eficiencia mejoró hasta 50,4%.

Lo que viene: crecimiento de dos dígitos bajos y más contrataciones

La dirección reiteró su objetivo de crecimiento en préstamos y depósitos de "dos dígitos bajos" para el conjunto del año, sin modificar la guía previa pese a la incertidumbre macroeconómica. La compañía prevé añadir entre dos y cuatro banqueros en el segundo trimestre, enfocados en líneas de negocio como venture, C&I tradicional, activos, sponsor y búsqueda, en lugar de bienes raíces. En cuanto al margen, Patrick Oakes indicó que probablemente se situará entre 4,25% y 4,30% en los próximos trimestres, con el costo de depósitos remunerados como principal variable de presión, ya que el banco estima que ese costo se mantendrá por encima del 3%. El tipo impositivo efectivo se espera en torno al 28% para el resto de 2026.

Preguntas de analistas: el foco estuvo en SaaS y venture lending

El turno de preguntas giró en torno a la exposición de la cartera venture al segmento SaaS, que asciende a aproximadamente 165 millones de dólares. La dirección distinguió entre compañías SaaS de integración vertical con inteligencia artificial —a las que calificó de más resistentes— y las de carácter horizontal más genérico, señalando que estas últimas presentan mayor riesgo de cara a las próximas rondas de financiación. Sobre esas dos categorías, Oakes señaló que solo hay dos préstamos criticados o clasificados por un total de 4 millones de dólares, aunque advirtió que el riesgo real puede manifestarse en los próximos seis a doce meses. Los analistas también preguntaron por el mercado de IPOs y actividad M&A en el sector tecnológico; Mordell reconoció que ambos están frenados, sin dar señales de cuándo podrían reactivarse. Nadie recibió una respuesta definitiva sobre si los estándares de suscripción cambiarán de forma formal; la dirección se limitó a hablar de mayor rigor y seguimiento mensual de las métricas de cada compañía.