CPS cierra su mayor securitización histórica por US$514 millones

Consumer Portfolio Services (CPSS) cerró su segunda securitización del año 2026 por un monto de US$514,07 millones en notas respaldadas por activos (ABS), garantizadas por una cartera de cuentas por cobrar automotrices valuada en US$526,17 millones. Según GlobeNewswire Inc., la operación representa la mayor en la historia de la compañía dentro de un historial de 109 transacciones.

La emisión recibió calificaciones crediticias de nivel triple A otorgadas por Moody's y DBRS Morningstar, lo que refleja la solidez estructural de la operación bajo el esquema senior-subordinado. Esta arquitectura de tramos permite distribuir el riesgo entre distintas clases de inversores.

La transacción corresponde a la securitización número 59 de CPSS desde 2011, año en que la empresa retomó su programa de emisiones en el mercado de capitales. La compañía se especializa en financiamiento de vehículos para segmentos de crédito no prime en Estados Unidos.

El mercado de ABS automotrices ha mantenido una actividad sostenida en 2026, con emisores buscando diversificar sus fuentes de fondeo ante un entorno de tasas de interés aún elevado. El cierre exitoso de esta operación indica apetito inversor por instrumentos con respaldo en activos de consumo.